Impacto de los flujos de capitales y el crecimiento de los países con mayor tenencia de bonos en la curva de rendimiento de los bonos soberanos del Perú de 2006 a 2018 (Capítulo)

Abstract

Se analiza cómo factores externos, especialmente de EE. UU. y México, influyen en la curva de rendimiento de los bonos soberanos peruanos. Mediante un modelo VAR, se demuestra que las expectativas de inflación y la política monetaria estadounidense tienen un impacto significativo en los tramos de mediano y largo plazo de la curva peruana, reflejando la vulnerabilidad del mercado local ante choques externos de capitales.