Estrategia de inversión bursátil y reconocimiento gráfico de patrones: aplicación sobre datos intradía del índice Dow Jones
Estratégia de investimento bolsista e reconhecimento gráfico de padrões: aplicação sobre dados intradiários do índice Dow Jones
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Author
Cervelló-Royo, Roberto; Facultad de Administración y Dirección de Empresas
Universidad Politécnica de Valencia
Guijarro Martínez, Francisco; Profesor Titular en el Depto. de Economía y Ciencias Sociales y Vicedecano de Alumnado, Relaciones con Empresa e Investigación en la Facultad de Administración y Dirección de Empresas de la Universidad Politécnica de Valencia (UPV)
Michniuk, Karolina; Phd Candidate por la Hamburg University of Applied Sciences (HAW) y la Universidad Politécnica de Valencia (UPV)
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Este trabalho apresenta uma nova aproximação ao reconhecimento do “flag price pattern”. A partir deste, desenvolve-se uma regra de trading que obtén resultados positivos ajustados ao risco sobre dados intradiários do índice Dow Jones. Para amenizar os efeitos negativos provocados pelo data snooping, tomou-se uma amostra com mais de 90 mil observações e relatam-se resultados sobre 96 configurações diferentes dos parâmetros que definem a regra de trading. Considerando os resultados obtidos para a totalidade do período, a regra de trading obtém uma rentabilidade positiva, inclusive depois de considerar o risco, e supera o benchmark sob a dupla perspectiva da média-variânciaEste trabajo presenta una nueva aproximación al reconocimiento del patrón gráfico bandera. A partir de éste se desarrolla una regla de trading que obtiene resultados positivos ajustados al riesgo sobre datos intradía del índice Dow Jones. Para mitigar los efectos negativos provocados por el data snooping se tomó una muestra con más de 90.000 observaciones y se reportan resultados sobre 96 configuraciones distintas de los parámetros que definen la regla de trading. Considerando los resultados obtenidos para la totalidad del periodo, la regla detrading obtiene una rentabilidad positiva incluso después de considerar el riesgo, superando al benchmark desde la doble perspectiva de la media-varianza