Efecto de las empresas fintech de factoring sobre la tasa de descuento de facturas

Abstract

La presente investigación analiza el impacto de las Fintech de factoring en la tasa de descuento de las facturas, considerando su papel en la transformación del sector financiero. A través de una revisión de literatura y evidencia empírica en diversos mercados, se examina cómo la digitalización ha optimizado los procesos de financiamiento, reduciendo costos y tiempos de acceso a liquidez. Se identifican los principales desafíos del factoring tradicional, como las barreras de acceso para pequeñas empresas y los altos costos de intermediación. Posteriormente, se estudia el impacto de las plataformas Fintech y su efecto en la evolución de la tasa de descuento. Los resultados sugieren que la digitalización ha contribuido a la disminución de las tasas de descuento, mejorando la eficiencia y ampliando la inclusión financiera. Sin embargo, se reconoce que factores como la regulación y el riesgo crediticio continúan influyendo en la determinación de estas tasas. Finalmente, se plantean recomendaciones para futuras investigaciones sobre la interacción entre Fintech, regulación y costos de financiamiento en economías emergentes.

This research analyzes the impact of factoring Fintech companies on invoice discount rates, considering their role in transforming the financial sector. Through a literature review and empirical evidence from various markets, the study examines how digitalization has optimized financing processes, reducing costs and improving access to liquidity. The main challenges of traditional factoring, such as barriers to entry for small businesses and high intermediation costs, are identified. Subsequently, the impact of Fintech platforms and their effect on discount rate trends is analyzed. The findings suggest that digitalization has contributed to lowering discount rates, enhancing efficiency, and expanding financial inclusion. However, it is recognized that factors such as regulation and credit risk still play a significant role in determining these rates. Lastly, recommendations are proposed for future research on the interaction between Fintech, regulation, and financing costs in emerging economies.