Employment local multipliers in Mexico

Abstract

In this paper we estimate the local multiplier of employment in the tradable sector on employment in the non-tradable sector in Mexico, over the 2000-2010 period. Instrumental variables estimations indicate that an exogenous change of one unit in employment in the tradable sector generates from 1.8 to 2.6 additional jobs in the non-tradable sector. Out of these, from 1 to 1.5 jobs correspond to the formal sector. Our results imply an opportunity for policy markers pursuing development strategies as the prevalence of a highly informal economy is often considered as an impediment for economic growth. Our study implies that creating jobs in the tradable sector represents a possible strategy for increasing formal employment in the non-tradable sector. Our análisis also reveals that increases in employment are twice as large for workers with nine and more years of education than for those with less than nine years of schooling.

En este artículo estimamos el multiplicador local del empleo en el sector comerciable sobre el empleo en el sector no comerciable en México, para el periodo 2000-2010. Usando un estimador de variables instrumentales, nuestros resultados indican que un cambio exógeno de una unidad en el empleo en el sector comerciable genera entre 1.8 y 2.6 empleos adicionales en el sector no comerciable. De estos, entre 1 y 1.5 corresponden al sector formal. Nuestros resultados implican una oportunidad para los hacedores de política que persiguen estrategias de desarrollo, pues la prevalencia de una economía altamente informal se considera frecuentemente un impedimento para el desarrollo económico. Nuestro estudio señala que la creación de empleos en el sector comerciable es una posible estrategia para incrementar el empleo formal en el sector no comerciable. Nuestro análisis también revela que el incremento en el empleo para trabajadores con más de nueve años de educación es dos veces más grande que para aquéllos con menos de nueve años de educación.